紅孩兒(周冉 飾)叫手下的人一起玩兒，他站在一頭老牛上聽小的們對他歌功頌德。紅孩兒叫一個手下幫他找妖怪玩弄，找不到就玩他，那手下說方圓百里的妖怪都被他玩遍了，出主意叫土地出來問問。

紅孩兒叫來土地逼問哪里還有妖怪給他玩，土地說妖怪也有尊嚴(yán)不想告訴他，但紅孩兒揚(yáng)言要燒了他，土地害怕就告訴他附近來了個鷹魔王，住在鷹魔洞里。

紅孩兒趕去鷹魔洞，火燒鷹魔王手下要逼他出來。鷹魔王趕來，問是誰在這里大呼小叫，紅孩兒不屑的罵他嘴臭還用三昧真火燒。鷹魔王認(rèn)出三昧真火，得知紅孩兒身份，立刻給他道歉變得謙卑起來并說有好玩的獻(xiàn)給紅孩兒。

鷹魔王拿出一把彈弓給紅孩兒，紅孩兒覺得鷹魔王在糊弄他，一氣之下把彈弓扔進(jìn)水里。片刻后，從水里突出一把大的彈弓，紅孩兒興奮地拉開弓，射出大大的火球。紅孩兒高興的對鷹魔王說以后自己罩著他，卻沒有發(fā)現(xiàn)鷹魔王眼中閃過的狡黠。

另一面，悟空想到辦法，把唐僧(鐘奕兒 飾)變成牛魔王(周柯伊 飾)，自己變成紅孩兒騙鐵扇公主(陶冰藍(lán) 飾)。倆人見到鐵扇公主，假牛魔王誠心認(rèn)錯，眼見鐵扇公主就要松口了，真的紅孩兒回來了，悟空無奈變回來，鐵扇公主說只要他能說動牛魔王回來就把芭蕉扇借給他。

悟空和唐僧去勸牛魔王，動之以情曉之以理，牛魔王也沒聽進(jìn)去，對鐵扇公主抱怨頗多，唐僧說鐵扇公主是對他有真情的，牛魔王不信還說若自己變成一頭普通的牛，鐵扇公主早跑了，唐僧跟他打賭自己是對的。

悟空、唐僧和牛魔王到了鐵扇公主處，牛魔王說自己真心改過，悟空也勸鐵扇公主原諒牛魔王。牛魔王再三認(rèn)錯，鐵扇公主心軟，說紅孩兒需要父愛、教導(dǎo)，她也在等他回家，牛魔王很感動。